
交易知識》左側交易 VS 右側交易
2022-03-21 獨孤求敗, 左側交易, 右側交易, 亞當理論, 巴菲特
今天要講的主題是【左側交易與右側交易】,我們從下面的 3 個主題來分享:
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什麽是左側交易
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什麽是右側交易
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成功與失敗的關鍵
獨孤求敗 - 小檔案
WINSMART創辦人 | 專職交易人 | 暢銷書作者 | 投資理財講師
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交易信仰
一般來説左側交易與右側交易跟【交易信仰】有關係,跟認爲行情會繼續走或是反轉有関。右側交易的話,比較偏向行情會繼續;左側的話就是認爲行情有機會反轉。
因此兩者的思維與交易的信仰是完全顛倒的。
什麽是左側交易?
我們來看一下下圖價格從上面下來又反彈上去,我畫一條中線分成左邊與右邊。

在左邊的部分,當行情下跌的時候預期要反轉,認爲行情已經跌太多了,所以跌就買再跌再買這個是屬於左側交易。
左側交易預先預期行情可能要反轉,屬於比較【猜頭、猜底】的方式。如果是【價差的投機者】我們稱爲逆勢交易,【價值投資者】比較屬於長線股票的投資者,我們可以說是逢低買進。
那麽左側交易的賣出就是相反,漲多了就賣出,再漲再賣;下跌之前先預測行情可能漲不動了。
左側交易者的成功狀況
左側交易者成功的情景是這樣,下跌的時候去撈底,真的讓你撈對了後面行情往上走你就賺錢了。
例如去年2020年 3 月崩盤,就有【價值投資者】和【投機者】逢低進場,跌了買進第二天再跌他覺得價格便宜再買進,在底部的區間持續的【加碼】,然後後面行情往上走就獲利。
類似基金(定期定額)在跌的時候就扣款或是定期不定額大跌的時候扣更多,就是比較屬於左側交易行情跌越多扣越多買越多。
那麽這樣可不可以獲利?
可以啊就是大跌買進,行情漲上了你就獲利了。
這就是左側交易成功的狀況。
那麽左側交易還有在什麽地方成功呢?就是在【盤整盤】的時候!是屬於短線的交易者。我這邊描述的【短線】不止是當沖,如果是股票那麽就是交易周期在1 個禮拜短線進出之類的。
這個狀況就是行情在一個盤整,一般在盤整的情況下【猜頭摸底】是會賺到錢的。
左側交易失敗的情況
那麽左側交易再什麽地方失敗呢?就是行情走出趨勢盤的時候,【一路下跌不斷猜底】或是【一路上漲一路猜頭】,有很多的指標都是買進的依據,例如 RSI 超跌、KD 低檔買進還有威廉指標超跌買進,這些指標都在告訴我們價格跌很多了可以買進。
所以左側交易會失敗在這種趨勢盤的狀況,特別是在【期貨、選擇權】這種衍生性商品在趨勢盤的時候去做逆勢交易(左側交易)的話,一定是巨大的失敗。
可是這樣的做法是【符合人性】的,只要是人不用教百分之九十九都是【左側交易】的思維,都是覺得價格跌太多可以進場,都是不需要訓練的。爲什麽呢? 因爲人喜歡在打折的時候買東西買多一點。。。
因此建議交易期貨、選擇權的朋友不要賠錢攤平(左側交易思維),這樣會躺平!
因此,我們小結一下:左側交易用在期貨、期權容易陣亡,如果用在沒有到期日、沒有杠桿且長期趨勢往上的股票、ETF或基金利用拉長時間還有機會獲利,因爲【時間是你的好朋友】。
什麽是右側交易?
右側交易就是【行情跌完而且開始上漲】才做買進的動作。
那麽什麽是跌完呢?我們可以利用技術形態學確認【底部】打底完成才做買進的動作,可以是【頭肩底】、【W 底】。。。突破後是可以考慮進場的點。在【亞當理論】中沒有描述的很清楚,是說漲上來再買進,我這邊加個條件【打底完成再買進】。
右側交易者的思維是【行情會持續】,當假設行情會持續時那麽右側交易者會【買貴賣更貴】或是【買高賣更高】是【順勢交易】的思維。
相反的,當右側交易者要執行【賣出】時,就會確認【做頭完成】跌破【頸線】後進行【順勢交易】的操作。
右側交易者的成功狀況
那麽右側交易在什麽狀況下會成功呢?就是【行情走單一方向】的時候,不管價格的高低,只管【價格行進的方向】,這樣的行爲是相當【違法人性】的,一般人不會這樣思考。
一般人容易想:漲多了我再買不會追到高點嗎?
曾經,我投資房地產的朋友跟我説過一句話,我印象非常深刻。
我問他說
你不會覺得現在房子太貴了嗎?
朋友回答
很貴啊,我每次買都覺得貴,但過一陣子我就覺得它很便宜了。
這就是右側交易的思維,不怕高買高賣更高。
右側交易失敗的情況
那麽右側交易再什麽地方失敗呢?就是行情走盤整盤的時候,因爲盤整盤的時候容易【追高殺低】。
左側交易 VS 右側交易比較表
左側交易 | 右側交易 | |||||
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交易系統 | 逆勢交易、價值投資 | 順勢交易 | ||||
代表人物 | 巴菲特、投信 | 傑西李佛摩、索羅斯、海龜交易者 | ||||
想法 | 逢低買進、逢高賣出 | 買高賣更高 | ||||
信仰 | 價格低估買進、價格高估賣出 | 價格高低不重要、價格方向才重要 | ||||
加碼邏輯 | 逢低攤平 | 賺錢才加碼 | ||||
人性 | 符合人性 | 違背人性 | ||||
適合商品 | 股票、ETF、存股 | 期貨、選擇權、衍生性金融商品 | ||||
價差交易 | 逆勢短打 | 順勢波段 | ||||
缺點 | 容易買很多不停損,錯過大行情 | 追高殺低,盤整虧錢 | ||||
優點 | 容易撈底,盤整能獲利 | 損失控制住,趨勢出現賺大錢 | ||||
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https://youtu.be/4-HURnvaBNc?t=1856
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